明未清初,乞丐为搏取人们的好感,以押韵的方式吟颂祝福等好意头的话或叙述生活的苦难和自身凄凉,从而形成恩平木鱼的雏型,后经民间艺人的不断加工,并仿效佛教徒敲着木鱼念经的腔调,得到人们的认可和喜爱,便流传下来,此种腔调称为木鱼腔.

恩平木鱼所吟唱的内容包罗万象,主要是颂扬社会进步,反映人间真情为主.恩平木鱼有金腔,龙舟腔,庚子腔,三级浪等十多种,多采用"七言"和"梅花间竹"韵,演唱形式由独唱发展到对唱,小组唱,二重唱,木鱼剧,小戏,小品,快板等.

恩平木鱼是海外侨胞,港澳同胞维系乡情的精神纽带,具有较高的文化身份认同意义和较高的社会及审美价值.