网络虚拟矩阵和传统模拟矩阵不同，它以视频压缩模块（或视频编码软件）代替模拟矩阵中的视频输入模块，以视频解压缩模块（或视频解码软件）代替模拟矩阵中的视频输出模块，以网络视频服务器代替模拟矩阵主机，以基于TCP/IP协议的IP 网代替模拟总线（或模拟视频总线结合IP 控制总线），以数字高速处理芯片代替模拟电开关，运用高速处理芯片的运算完成视频从输入到输出的切换。

网络虚拟矩阵则是以 IP 网为媒质，基于TCP/IP 协议，通过网络视频服务器完成视频的调度。我们可以将整个IP 视频专网看作是一个巨大的矩阵交换系统，其基本硬件则是由视频编码设备、视频解码设备以及网络交换机、路由器组成。另外视频编码、解码过程也可以由软件来完成，所以网络虚拟矩阵可能并不是一个具体的硬件设备，而只是一个具有特定功能的系统。